政府和市场合力推动 前海财富管理中心初具雏形

2012年12月，习近平总书记视察了深圳前海深港现代服务业合作区，提出深圳必须把握住中央给予前海的定位，依托香港，服务内地，面向世界。前海开发建设要充分发挥特区人“敢为天下先”的精神，落实好国家给予的“比特区还要特”的先行先试政策的要求。随着国家层面一系列金融创新政策的推出，金融业各领域改革创新进入加速期，各种金融新业态、新模式和新行为不断涌现。深圳证监局紧抓这一重大战略机遇，吸引各类金融机构加快在前海布局，目前，前海财富管理中心初具雏形。

金融改革春风劲吹前海

去年6月，中国证监会主席郭树清提出建设强大的财富管理行业的要求，基金行业迈进创新发展的新阶段；随后，证监会出台了《证券投资基金管理公司管理办法》等系列法规规章；年末，修订后的《基金法》顺利通过，进一步夯实了行业发展的制度基础，新法规政策充分体现了财富管理行业的特点，拓展行业改革创新的空间，有效地提升行业活力和竞争力，明确了行业基础性制度顶层设计和整体安排，为财富管理行业规范树立了新标杆。

深圳前海恰逢财富管理行业新格局的重要发展契机。近日，深圳市政府又顺利通过《深圳市支持金融业发展若干规定实施细则的补充规定》，加大政策创新力度、拓宽惠及范围，进一步吸引更多有利于增强市场功能的创新型金融机构聚集，并首次对券商、基金公司的专业子公司、独立销售机构、第三方支付机构等新业态、新机构和新模式推出针对性的优惠政策，全面支持前海建设财富管理中心。同时，前海管理局也在不断加大对证券经营机构及其专业子公司落户前海的招商力度，从硬件和软件方面给予配套优惠，在国务院批复给前海的22条先行先试政策里，金融政策占8条，前海已分解成73项具体措施正在陆续落地，前海吸引力已经显现并逐步明朗。

各类金融机构加快布局

借助中国证监会发布《基金管理公司特定客户资产管理业务试点办法》和《证券投资基金管理公司管理办法》的契机，前海管理局大力吸引基金公司及其专项资产管理子公司在区内聚集发展。2012年，红塔红土、华润元大、前海开源等三家新设基金管理公司在前海注册；华夏基金、红塔红土、平安大华、鹏华基金等四家基金公司专业子公司落户前海；中邮基金、华宸未来等数家基金已获前海批准落户正在证监会申请设立过程中，此外，招商、博时、诺安等多家基金公司子公司也将选择前海，可以预见，今年将有更多的基金公司专业子公司汇集前海。

境内基金业只是财富管理行业的一个组成部分，前海正在打造股权投资基金、阳光私募基金、并购基金等中心，对境外基金吸引力同样不容小觑。比较有代表性的包括：知名基金经理王亚伟成立深圳千合资本管理有限公司等一批私募基金；由深圳前海中金阿尔法资产管理有限公司发起的中国首个“对冲基金中的基金”（FOHF），定位中国对冲基金与另类投资领域的综合服务提供商，力推金融创新业务；中科创金融控股集团发起设立100亿规模的中科赛富产业并购投资基金，主要扶持农业、新兴科技和生物医疗等新兴产业；弘毅资本、凯雷、KKR、JP摩根等国内外私募股权巨头已在讨论制定前海私募股权政策和股权投资中心的建设规划；美国切诺基基金、美国VPVP基金、英国昆太尔基金等组成的美国风险和私募基金代表团专门来深探讨在前海成立“中美国际创新风险投资基金联盟”，参与深圳产业升级等。

打造全产业链服务模式

政策优惠只是前海吸引力的一部分，“先行先试”政策的落地才能真正促成前海财富管理业务的洼地。去年2月，深圳前海股权交易中心正式揭牌，巩固深圳多层次资本市场的基础，高科技、生物、物流、文化、金融等深圳主要支柱产业为前海财富管理业务提供了强大的产业支撑。前海财富管理业务创新与发展具备资本市场与实体经济的双重基础。近日，《前海跨境人民币贷款管理暂行办法》及《实施细则》相继公布，前海跨境人民币贷款业务将正式启动，跨境人民币业务创新试验区已取得突破。前海聚焦于建设与离岸人民币交易、跨境交易、私募股权交易相关的交易集群，推进深港资本市场合作，前海金融创新必将促进整体财富管理行业的发展，促进各机构发挥各自优势，通过市场化分工实现资源及人才优化配置；通过深港金融合作增加国际业务收入，提升金融服务水平；打造“创投+投行+资本中介+公私募基金+中介服务”等全产业链服务模式，加速建设财富管理中心。

金融改革创新，监管需与时俱进。本报记者了解到，为适应新形势、新要求，深圳证监局一方面积极做好对辖区各证券经营机构的监管服务，支持机构创新发展，另一方面加速推进在前海筹备建立深圳市投资基金同业公会，以辖区公募基金为主体，广泛吸纳具备一定行业影响力的股权投资基金、阳光私募、并购基金及中介机构等各类资产管理机构共同参与，凝聚行业力量，搭建沟通平台，加强自律约束，着力促进财富管理行业规范、健康、稳定壮大和更快、更好地创新发展。（证券日报）