险企进入银保转型“阵痛期”

银保新政之后，银保市场在经过了“徘徊”期后，大型险企最先提出“向期缴转型”，中小险企也随之调整策略，如有中小保险公司将与银行合作的渠道主要从“网点”转向“财富管理中心”。

这一转变，带给“银”“保”双方的影响颇为显著。2011年，受银保渠道销售的保险减少影响，按年整体保费增长由29%下降至11%；2012年，这一数字继续下滑，截至10月底，全行业人身险增长幅度仅为3.7%；2013年，行业保费收入何去何从，更加值得关注。

《每日经济新闻》记者从权威渠道公布的数据中发现，2011年中国人寿、中国平安(601318，股吧)、新华保险(601336，股吧)来自银保渠道的保费收入占比分别为45.5%、12.5%、60.4%；截至2012年上半年，银保保费收入占比分别下降为39.0%、9.6%、56.1%。分析人士预计，2012年全年和2013年银保保费收入占比或将“稳中有降”。

与“规模”下滑相伴随的是，“费率”略有抬升，险企逐步进入银保转型“阵痛期”。

数据显示，2011年中国人寿、中国平安、中国太保(601601，股吧)的佣金手续费率均有所上升，其中中国太保的佣金手续费率上升最为明显。2012年上半年，四大上市险企中，新华保险佣金手续费率有所下降，中国人寿保持不变，中国平安、中国太保均有所上升。如，中国人寿2011年上半年和2012年上半年，佣金及手续费率均为7.9%，中国平安则从2011年上半年的8.2%上升到2012年上半年的9.3%。

一位保险公司总精算师表示：“银保产品本来就是薄利多销的产品，其产品在设计之初，内定的利润率就不高，如果费用再进一步增加，要么就是赔钱赚吆喝，要么就倒逼险企在银保渠道销售长期期缴产品，因为长期产品总利润可以稍微定得高一点。”

在保险公司迈出差异化发展步伐的同时，银保业务下滑也给银行带来了压力。《每日经济新闻》从权威渠道获得的数据显示，2012年前三季度十大上市银行（工行、建行、中行、农行、交行、中信、浦发、招行、兴业、民生）共实现手续费及佣金收入3277.07亿元，同比增长6.42%，增速较去年前三季度的43.74%大幅放缓。

一位业内人士透露：“去年，某大型银行的银保保费收入下降了20%~30%。尽管2012年全年的数据尚未公布，但可以判断，今年仍有一些银行银保保费收入下降较快。”

一位分析人士表示，随着银保双方相关收益增幅的下滑，在新一轮的银保博弈中，银行涨价的空间和保险公司成本支撑的空间都非常有限。更多的还是，双方就如何实现银保深度整合结成 “战略合作伙伴关系。”